2016-2017-2018 

 

The Parliament of the 

Commonwealth of Australia 

 

HOUSE OF REPRESENTATIVES 

 

 

 

 

Presented and read a first time 

 

 

 

 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) 

Bill 2018 

 

No.      , 2018 

 

(Treasury) 

 

 

 

A Bill for an Act to amend the Competition and 

Consumer Act 2010, and for related purposes 

   

   

 

 

No.      , 2018 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

i 

 

Contents 

1 

Short title ........................................................................................... 1

 

2 

Commencement ................................................................................. 1

 

3 

Schedules ........................................................................................... 2

 

Schedule 1--Gift cards

 

3

 

Competition and Consumer Act 2010

 

3

 

 

 

 

 

No.      , 2018 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

1 

 

A Bill for an Act to amend the Competition and 

1 

Consumer Act 2010, and for related purposes 

2 

The Parliament of Australia enacts: 

3 

1  Short title 

4 

 

  This Act is the Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Act 2018. 

5 

2  Commencement 

6 

 

(1)  Each provision of this Act specified in column 1 of the table 

7 

commences, or is taken to have commenced, in accordance with 

8 

column 2 of the table. Any other statement in column 2 has effect 

9 

according to its terms. 

10 

 

11 

   

   

 

 

2 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

No.      , 2018 

 

Commencement information 

Column 1 

Column 2 

Column 3 

Provisions 

Commencement 

Date/Details 

1.  The whole of 

this Act 

The day after this Act receives the Royal 

Assent. 

 

Note: 

This table relates only to the provisions of this Act as originally 

1 

enacted. It will not be amended to deal with any later amendments of 

2 

this Act. 

3 

 

(2)  Any information in column 3 of the table is not part of this Act. 

4 

Information may be inserted in this column, or information in it 

5 

may be edited, in any published version of this Act. 

6 

3  Schedules 

7 

 

  Legislation that is specified in a Schedule to this Act is amended or 

8 

repealed as set out in the applicable items in the Schedule 

9 

concerned, and any other item in a Schedule to this Act has effect 

10 

according to its terms. 

11 

Gift cards  Schedule 1 

   

 

 

No.      , 2018 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

3 

 

Schedule 1--Gift cards 

1 

   

2 

Competition and Consumer Act 2010 

3 

1  Subsection 131A(1) 

4 

Repeal the subsection, substitute: 

5 

 

(1)  Despite section 131, this Division does not apply, other than in 

6 

relation to the following provisions of Schedule 2 as they apply as 

7 

a law of the Commonwealth, to the supply, or possible supply, of 

8 

services that are financial services, or of financial products: 

9 

 

(a)  Division 3A of Part 3-2; 

10 

 

(b)  Division 3A of Part 4-2; 

11 

 

(c)  Part 5-5. 

12 

2  After paragraph 134A(2)(e) 

13 

Insert: 

14 

 

(ea)  subsection 99B(1), section 99C, subsection 99D(1), 

15 

section 99E or subsection 99F(2); 

16 

3  Section 134C (after table item 6) 

17 

Insert: 

18 

6A 

subsection 99B(1), 

section 99C, 

subsection 99D(1), 

section 99E or 

subsection 99F(2) 

(a) if the person is a body 

corporate--55 penalty units; 

or 

(b) if the person is not a body 

corporate--11 penalty units. 

4  Subsection 2(1) of Schedule 2 

19 

Insert: 

20 

gift card: see section 99A. 

21 

post-supply fee: see section 99D(2). 

22 

5  Paragraph 3(2)(a) of Schedule 2 

23 

Repeal the paragraph, substitute: 

24 

 

(a)  for the following purpose: 

25 

Schedule 1  Gift cards 

   

 

 

4 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

No.      , 2018 

 

 

(i)  for goods other than gift cards--for the purpose of 

1 

re-supply; 

2 

 

(ii)  for gift cards--for the purpose of re-supply in trade or 

3 

commerce; or 

4 

6  After Division 3 of Part 3-2 of Schedule 2 

5 

Insert: 

6 

Division 3A--Gift cards 

7 

Subdivision A--Introduction 

8 

99A  Meaning of gift card 

9 

 

  A gift card is: 

10 

 

(a)  an article (whether in physical or electronic form) that: 

11 

 

(i)  is of a kind that is commonly known as a gift card or 

12 

gift voucher; and 

13 

 

(ii)  is redeemable for goods or services; or 

14 

 

(b)  an article of a kind specified in regulations made for the 

15 

purposes of this paragraph; 

16 

but does not include an article of a kind specified in the 

17 

regulations. 

18 

Subdivision B--Requirements relating to gift cards 

19 

99B  Gift cards to be redeemable for at least 3 years 

20 

 

(1)  A person must not, in trade or commerce, supply a gift card to a 

21 

consumer if the day that the gift card ceases to be redeemable is 

22 

earlier than 3 years after the day of that supply. 

23 

Note: 

A pecuniary penalty may be imposed for a contravention of this 

24 

subsection. 

25 

 

(2)  If: 

26 

 

(a)  a gift card is, in trade or commerce, supplied to a consumer; 

27 

and 

28 

 

(b)  the day that the gift card ceases to be redeemable is earlier 

29 

than 3 years after the day of that supply; 

30 

Gift cards  Schedule 1 

   

 

 

No.      , 2018 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

5 

 

the day that the gift card ceases to be redeemable is taken to be 3 

1 

years after the day of that supply. 

2 

 

(3)  Subsection (2) does not affect a person's liability for an alleged 

3 

contravention of subsection (1) or section 191A. 

4 

99C  When gift card ceases to be redeemable to appear prominently 

5 

on gift card 

6 

 

  A person must not, in trade or commerce, supply a gift card to a 

7 

consumer if one of the following does not appear prominently on 

8 

the gift card: 

9 

 

(a)  the date the gift card ceases to be redeemable; 

10 

 

(b)  the month and year the gift card ceases to be redeemable; 

11 

 

(c)  the date the gift card is supplied and a statement that 

12 

identifies the period during which the gift card is redeemable; 

13 

 

(d)  the month and year the gift card is supplied and a statement 

14 

that identifies the period during which the gift card is 

15 

redeemable; 

16 

 

(e)  the words "no expiry date" or words to that effect. 

17 

Note: 

A pecuniary penalty may be imposed for a contravention of this 

18 

section. 

19 

99D  Terms and conditions not to allow post-supply fees 

20 

 

(1)  A person must not, in trade or commerce, supply a gift card to a 

21 

consumer if the terms or conditions (however described) of the gift 

22 

card allow or require the payment of a post-supply fee in relation to 

23 

the gift card. 

24 

Note: 

A pecuniary penalty may be imposed for a contravention of this 

25 

subsection. 

26 

 

(2)  A post-supply fee is a fee or charge payable in relation to a gift 

27 

card after it is supplied to a consumer, other than a fee or charge of 

28 

a kind specified in the regulations. 

29 

99E  Post-supply fees not to be demanded or received 

30 

 

  A person must not, in trade or commerce, demand or receive 

31 

payment of a post-supply fee in relation to a gift card. 

32 

Schedule 1  Gift cards 

   

 

 

6 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

No.      , 2018 

 

Note: 

A pecuniary penalty may be imposed for a contravention of this 

1 

subsection. 

2 

99F  Certain terms and conditions of gift card void 

3 

 

(1)  A term or condition (however described) of a gift card is void if it 

4 

has the effect of, or purports to have the effect of: 

5 

 

(a)  allowing or requiring the payment of a post-supply fee in 

6 

relation to the gift card; or 

7 

 

(b)  reducing the period that the gift card ceases to be redeemable 

8 

to a period that ends earlier than 3 years after the day the gift 

9 

card is supplied to a consumer. 

10 

 

(2)  The supplier of a gift card must ensure that the terms or conditions 

11 

(however described) of the gift card do not include, or purport to 

12 

include, a term or condition that is, or would be, void because of 

13 

subsection (1). 

14 

Note: 

A pecuniary penalty may be imposed for a contravention of this 

15 

subsection. 

16 

 

(3)  This section does not affect a person's liability for an alleged 

17 

contravention of: 

18 

 

(a)  section 99B(1); or 

19 

 

(b)  section 99C; or 

20 

 

(c)  section 99D(1); or 

21 

 

(d)  section 99E; or 

22 

 

(e)  section 191A; or 

23 

 

(f)  section 191B; or 

24 

 

(g)  section 191C; or 

25 

 

(h)  section 191D. 

26 

Subdivision C--Miscellaneous 

27 

99G  Regulations may limit application of this Division 

28 

 

  The regulations may provide that some or all of the provisions of 

29 

this Division do not apply to or in relation to: 

30 

 

(a)  gift cards of a kind prescribed by the regulations; or 

31 

 

(b)  persons of a kind prescribed by the regulations; or 

32 

Gift cards  Schedule 1 

   

 

 

No.      , 2018 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

7 

 

 

(c)  gift cards supplied in circumstances prescribed by the 

1 

regulations. 

2 

7  After Division 3 of Part 4-2 of Schedule 2 

3 

Insert: 

4 

Division 3A--Gift cards 

5 

191A  Gift cards to be redeemable for at least 3 years 

6 

 

(1)  A person commits an offence if: 

7 

 

(a)  the person, in trade or commerce, supplies a gift card to a 

8 

consumer; and 

9 

 

(b)  the day the gift card ceases to be redeemable is earlier than 3 

10 

years after the day of that supply. 

11 

Penalty: 

12 

 

(a)  if the person is a body corporate--$30,000; or 

13 

 

(b)  if the person is not a body corporate--$6,000. 

14 

 

(2)  Subsection (1) is an offence of strict liability. 

15 

191B  When gift card ceases to be redeemable to appear prominently 

16 

on gift card 

17 

 

(1)  A person commits an offence if: 

18 

 

(a)  the person, in trade or commerce, supplies a gift card to a 

19 

consumer; and 

20 

 

(b)  one of the following does not appear prominently on the gift 

21 

card: 

22 

 

(i)  the date the gift card ceases to be redeemable; 

23 

 

(ii)  the month and year the gift card ceases to be 

24 

redeemable; 

25 

 

(iii)  the date the gift card is supplied and a statement that 

26 

identifies the period during which the gift card is 

27 

redeemable; 

28 

 

(iv)  the month and year the gift card is supplied and a 

29 

statement that identifies the period during which the gift 

30 

card is redeemable; 

31 

 

(v)  the words "no expiry date" or words to that effect. 

32 

Schedule 1  Gift cards 

   

 

 

8 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

No.      , 2018 

 

Penalty: 

1 

 

(a)  if the person is a body corporate--$30,000; or 

2 

 

(b)  if the person is not a body corporate--$6,000. 

3 

 

(2)  Subsection (1) is an offence of strict liability. 

4 

191C  Terms and conditions not to allow post-supply fees 

5 

 

(1)  A person commits an offence if: 

6 

 

(a)  the person, in trade or commerce, supplies a gift card to a 

7 

consumer; and 

8 

 

(b)  the terms or conditions (however described) of the gift card 

9 

allow or require the payment of a post-supply fee in relation 

10 

to the gift card. 

11 

Penalty: 

12 

 

(a)  if the person is a body corporate--$30,000; or 

13 

 

(b)  if the person is not a body corporate--$6,000. 

14 

 

(2)  An offence against subsection (1) is an offence of strict liability. 

15 

191D  Post-supply fees not to be demanded or received 

16 

 

(1)  A person commits an offence if the person, in trade or commerce, 

17 

demands or receives payment of a post-supply fee in relation to a 

18 

gift card. 

19 

Penalty: 

20 

 

(a)  if the person is a body corporate--$30,000; or 

21 

 

(b)  if the person is not a body corporate--$6,000. 

22 

 

(2)  An offence against subsection (1) is an offence of strict liability. 

23 

191E  Regulations may limit the application of this Division 

24 

 

  The regulations may provide that some or all of the provisions of 

25 

this Division do not apply to or in relation to: 

26 

 

(a)  gift cards of a kind prescribed by the regulations; or 

27 

 

(b)  persons of a kind prescribed by the regulations; or 

28 

 

(c)  gift cards supplied in circumstances prescribed by the 

29 

regulations. 

30 

Gift cards  Schedule 1 

   

 

 

No.      , 2018 

Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Bill 2018 

9 

 

8  After subparagraph 224(1)(a)(v) of Schedule 2 

1 

Insert: 

2 

 

(va)  section 99B(1), 99C, 99D(1), 99E or 99F(2) (which are 

3 

about gift cards); 

4 

9  Subsection 224(3) of Schedule 2 (after table item 6) 

5 

Insert: 

6 

6A 

section 99B(1), 99C, 

99D(1), 99E or 99F(2) 

(a) if the person is a body 

corporate--$30,000; or 

(b) if the person is not a body 

corporate--$6,000. 

10  In the appropriate position in Chapter 6 of Schedule 2 

7 

Insert: 

8 

Part 5--Application and transitional provisions relating to 

9 

the Treasury Laws Amendment (Gift Cards) Act 

10 

2018 

11 

   

12 

302  Application of amendments relating to gift cards 

13 

 

  The amendments made by Schedule 1 to the Treasury Laws 

14 

Amendment (Gift Cards) Act 2018 apply to gift cards supplied on 

15 

or after 1 November 2019.

16 

 

17